Como en este caso, el número ingresado por el usuario puede ser igual al sorteado por la máquina, preferí no utilizar else, usé 3 if:
<meta charset="UTF-8">
<h1>JUEGO DE ADIVINACIÓN</h1>
<script>
function saltarlinea(){
document.write("<br>");
document.write("<br>");
document.write("<br>");
}
function imprimir(frase){
document.write(frase);
saltarlinea();
}
function sortear(numero){
return (Math.round(numero*Math.random()));
}
var numeroPensado = sortear(5);
var numeroLanzado = prompt("Elige un número entero");
if (numeroLanzado < numeroPensado){
imprimir("Tu número es menor al nuúmero pensado");
}
if (numeroLanzado == numeroPensado){
imprimir("!Felicidades, Ganaste!");
}
if (numeroLanzado > numeroPensado){
imprimir("Tu número es mayor al número pensado");
}
</script>
