¡Hola John!
Veo en las imagenes que enviaste, que la carpeta que estas intentado abrir es .zip, tienes que extrair esos archivos antes de abrirlos en el editor de código, por eso vs code no encuentra tu carperta, porque esa extension .zip el vscode no abre, si no sabes como extraerlos, te explico: con el botón derecho haz click en la carpeta con extensión .zip y selecciona la opción descomprimir ou extraer todo, te quedara una carpeta con el mismo nombre pero sin la extensin .zip, esa es la que vas a usar, en el editor de código.
Espero que estas sugerencias te ayuden a solucionar el problema. ¡Buena suerte!
Espero haber ayudado y buenos estudios!